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系統識別號 U0026-0107201611240000
論文名稱(中文) 本國銀行業併購效益與發展策略之評估-以華南銀行與第一銀行為對象
論文名稱(英文) An Evaluation of M&A Benefits and Development Strategies of the Domestic Banking Sector-A Case Study of Hua Nan Bank and First Bank
校院名稱 成功大學
系所名稱(中) 高階管理碩士在職專班(EMBA)
系所名稱(英) Executive Master of Business Administration (EMBA)
學年度 104
學期 2
出版年 105
研究生(中文) 呂佳郁
研究生(英文) Chia-Yu Lu
學號 R07024377
學位類別 碩士
語文別 中文
論文頁數 95頁
口試委員 指導教授-胡聯國
口試委員-蔡明田
口試委員-康信鴻
口試委員-莊雙喜
中文關鍵字 銀行業  併購  綜效 
英文關鍵字 Banking Industry  Mergers and Acquisitions  Synergy 
學科別分類
中文摘要 本研究主要探討台灣銀行業整併之效益,針對同質性高的公股銀行,以個案探討合併是否存在效益,目的在於提供國內金融控股公司、銀行業及政府金融監理機關評估併購案件所需考量的重點參考,使國內銀行能在併購後面對全球化競爭,進一步重新擬定發展策略。
本研究以質化及量化分析並重,透過文獻分析法、模擬併購分析法及深度訪談法,探討及分析華南銀行與第一銀行合併可行性。結果發現:
1.二家銀行組織架構及經營策略相似,整併上將減少許多阻礙。
2.營業據點多重疊,業務及據點整併相對容易。
3.模擬併購分析結果,併購是具有效益的。
4.在最保守的評估假設中,以不裁員及不合併營運據點,所模擬之併購即具有效益。模擬合併後,每股權益價值與合併前相比,華南銀行增值4.4%,且市佔率將達11.2%為台灣第一。
在國際經濟情勢快速變化,面對全球化競爭及科技創新趨勢,我國金融發展亦須加速因應,發展策略可從業務整合、海外佈局、人員培訓及活化資產等層面著手。我國金融業有必要整併,汰弱留強,經營及發展策略與時俱進、提早佈局及轉型。
英文摘要 This study focuses on the benefits of mergers and acquisitions in Taiwan banking sector, for the homogeneity of government-owned banks is highly significant. This study also aims to provide domestic financial holding companies, banks and financial supervisory authority with the reference mehtod of mergers and acquisitions, in order to reduce resistance against reform, and to erase the cognitive difference, and eventually to assist the domestic banking industry in redrafting development strategy.
This study focuses on both qualitative and quantitative analysis. The research methods include literature review, simulation analysis of mergers and acquisitions, and in-depth interviewing. In order to investigate and analyze for Hua Nan Bank and First Bank merger feasibility, the study found that:
1. Organizational structures and business strategies are similar, adjustment might be minor.
2. Multiple overlapping sales network eases the process of downsizing.
3. As simulation analysis of mergers and acquisitions, the result has benefit of mergers and acquisitions.
4. Among them, the most conservative estimate assumptions, with no layoffs and no consolidated operating base, simulated the merger and acquisitions has benefit. According to the simulation analysis of mergers and acquisitions, equity value per share of Hua Nan Bank will increase 4.4%, the market share will till 11.2% and the first in Taiwan.
In the face of rapid changes in the international economic situation, and technological innovation trends, Taiwan banking sector must speed up the progress of business integration, overseas expansion, personnel training and assets activation.
論文目次 第壹章 緒論 1
第一節 研究背景及動機 1
第二節 研究目的 6
第三節 研究架構 7
第貳章 文獻探討 8
第一節 國內金融沿革發展 8
第二節 國內金融機構併購概況 13
第三節 國外金融機構併購概況 18
第四節 金融業績效評估相關文獻 24
第五節 華南銀行與第一銀行概述 26
第參章 研究方法 41
第一節 文獻分析法 41
第二節 模擬併購分析法 41
第三節 深度訪談法 46
第四節 研究步驟 46
第五節 資料蒐集與訪談設計 47
第肆章 資料分析 48
第一節 個案分析 48
第二節 模擬併購分析 56
第三節 專家訪談結果分析 80
第四節 整併後發展策略 84
第伍章 結論與建議 86
第一節 結論 86
第二節 建議 90
第三節 研究限制 91
參考文獻 92
參考文獻 中文文獻
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網站連結
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2. 中央銀行http://www.cbc.gov.tw/mp.asp?mp=1
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4. 公開資訊觀測站http://mops.twse.com.tw
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6. 合庫金控www.tcfhc.com.tw/
7. 金融監督管理委員會http://www.fsc.gov.tw/ch/index.jsp
8. 星展銀行(DBS Bank) https://www.dbs.com.sg/index/default.page
9. 財團法人中華民國證券櫃檯買賣中心http://www.tpex.org.tw/web/
10. 國泰金控https://www.cathayholdings.com/holdings/
11. 第一金控http://www.firstholding.com.tw/tw/index.htm
12. 第一銀行https://www.firstbank.com.tw/Index.action
13. 富邦金控https://www.fubon.com/financialholdings/home/index.html
14. 華南金控http://www.hnfhc.com.tw/index.shtml
15. 華南銀行http://www.hncb.com.tw/
16. 華僑銀行(OCBC Bank) http://www.ocbc.com/group/group-home.html
17. 匯豐銀行(HSBC) http://www.hsbc.com/
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19. 鉅亨網http://www.tpex.org.tw/web/
20. 彰化銀行https://www.chb.com.tw/
21. 臺灣中小企銀https://www.tbb.com.tw/
22. 臺灣金控http://www.twfhc.com.tw/
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